С появлением третьего пакета денвера, я столкнулся с тем что не смог разобратся как создать домен. Я и во втором пакете не знал как это делается, а в третьем и подавно :)
Пришлось разгуглить форум, и найти очень полезную темку.
На самом деле всё просто — надо создать папку с названием домена в \home\, и в неё поместить файл index.* и перезагрузить сервер.